指出，当前来看，本轮行情大概会以“轮动补涨”特征为从，申万一级行业中，电力设备；二级行业中，沉点关心、从动化设备、商用车。科技自立以及盈利标的目的：消费从线关心政策补助、办事取新消费标的目的；科技从线关心AI、等标的目的；盈利从线关心部门高质量的盈利个股。瞻望将来，市场仍存正在一些预期差，资金持续流入及新兴财产成长带来的机缘等。因而，下半年市场将下一阶段上涨行情，并无望冲破2024年下半年的阶段性高点。估计8月市场气概偏顺周期，五维行业比力框架视角下，关心家电、非银、电力设备等行业。